Daily Journal
Daily Journal

SpaceX planeja IPO de US$ 75 bilhões para financiar Starship e IA

Com forte demanda de investidores, o IPO da SpaceX caminha para ser um dos maiores da história, impulsionado pela revelação de novos satélites de IA.

Daily Journal
Foto: Bloomberg - Markets
||
08/06 às 10:45 · atualizado há 1m

Pontos principais

  • A SpaceX busca captar US$ 75 bilhões em um IPO para financiar o foguete Starship e infraestrutura de IA espacial.
  • O processo de reserva de ações apresenta excesso de demanda e será encerrado na próxima quarta-feira.
  • A empresa revelou especificações detalhadas de um novo modelo de satélite focado em processamento de dados em órbita.
  • O projeto de infraestrutura de IA é visto como um pilar estratégico para o crescimento da companhia no mercado tecnológico.
  • A operação é um termômetro para o apetite do mercado por empresas de IA que buscam rentabilidade sustentada.
  • A SpaceX se diferencia de outras startups por possuir receita consolidada através da operação da Starlink.
  • Analistas projetam que a estreia na bolsa será uma das maiores operações financeiras da história de Wall Street.

A SpaceX avançou em seus planos para realizar uma oferta pública inicial (IPO) visando captar US$ 75 bilhões, consolidando-se como uma das maiores operações financeiras da história de Wall Street. Fontes próximas ao negócio indicam que a oferta está com excesso de demanda, refletindo um forte interesse dos investidores antes do encerramento das ordens, previsto para a próxima quarta-feira. O capital captado será direcionado ao desenvolvimento do foguete Starship e à criação de centros de dados em órbita, servindo como um teste crucial para o mercado sobre a viabilidade de empresas de inteligência artificial que buscam provar sua rentabilidade sustentável.

Para reforçar a confiança dos investidores, a companhia apresentou recentemente especificações detalhadas de um novo modelo de satélite projetado para otimizar o processamento de dados no espaço. Este anúncio, realizado dias antes da estreia na bolsa, destaca o papel da infraestrutura de IA como um pilar estratégico para o crescimento da empresa. Embora a magnitude da operação ofereça um potencial de crescimento significativo, o projeto carrega riscos operacionais elevados, colocando à prova a capacidade da SpaceX de sustentar inovações de longo prazo frente às exigências do mercado de capitais e ao impacto esperado em setores como agricultura e farmacêutica.

Fonte primária

Space Exploration Technologies Corp. (SpaceX) / SEC EDGAR

Form S-1/A (Emenda nº 2) — Prospecto Preliminar do IPO da Space Exploration Technologies Corp.

No prospecto preliminar (S-1/A Amendment No. 2, protocolado na SEC em 3 jun 2026), a SpaceX oferta 555.555.555 ações Class A common stock a um preço estimado de US$ 135,00 por ação — o que implica captação bruta de ~US$ 75 bilhões e proventos líquidos esperados de aproximadamente US$ 74,4 bilhões (ou US$ 85,7 bilhões se os underwriters exercerem integralmente a opção de comprar até 83.333.333 ações adicionais). A empresa pediu listagem na Nasdaq e na Nasdaq Texas sob o ticker "SPCX". A SpaceX declara que usará os recursos para financiar sua estratégia de crescimento, incluindo a expansão da infraestrutura de computação de IA, melhorias na infraestrutura e nos veículos de lançamento (Starship), e aumento da escala e capacidade das constelações de satélites (Starlink), além de fins corporativos gerais. Estrutura de duas classes: cada Class A vale 1 voto e cada Class B vale 10 votos; após a oferta, Elon Musk (fundador, CEO, CTO e chairman) deterá ~82,4% do poder de voto, tornando a SpaceX uma "controlled company" pelas regras da Nasdaq. Financeiro: no 1T26 (três meses encerrados em 31 mar 2026), receita consolidada de US$ 4.694 milhões, prejuízo operacional de US$ (1.943) milhões, Adjusted EBITDA de US$ 1.127 milhões e prejuízo líquido atribuível aos acionistas de US$ (4.947) milhões; déficit acumulado de US$ 41.311 milhões em 31 mar 2026. O capex de IA no trimestre foi de US$ 7.723 milhões. O documento é um prospecto preliminar ("subject to completion"), ainda não efetivo; o preço por ação consta como estimativa.

Comentários

Carregando comentários...