Itaú BBA corta preço-alvo da Yduqs para R$ 17, mas mantém recomendação de compra

O Itaú BBA ajustou o preço-alvo das ações da Yduqs (YDUQ3) para R$ 17, uma redução em relação aos R$ 19 anteriores, após a divulgação de resultados do quarto trimestre de 2025 que ficaram aquém das expectativas. Apesar da revisão, o banco manteve a recomendação de compra (outperform) para os papéis da companhia, citando o alto rendimento de fluxo de caixa livre e uma avaliação atrativa como fatores positivos. Após a análise, as ações da Yduqs registraram valorização de 5,60%.

Os analistas do Itaú BBA apontam que o crescimento mais fraco na captação de alunos, especialmente no segmento de ensino digital devido a novas regras regulatórias, pode impactar os resultados em 2026. A Yduqs já iniciou uma reestruturação do corpo docente para otimizar custos e se adaptar ao novo cenário regulatório. Para 2026, o Itaú BBA projeta uma margem EBITDA ajustada de 33,7% e um crescimento do lucro impulsionado por uma esperada redução nas despesas financeiras.