Berkshire Hathaway emite ¥272,3 bilhões em títulos atrelados ao iene

A Berkshire Hathaway Inc. emitiu ¥272,3 bilhões (equivalente a US$ 1,7 bilhão) em títulos atrelados ao iene, marcando a primeira vez que a empresa realiza uma oferta desse tipo desde a renúncia de Warren Buffett como CEO. A operação, dividida em seis tranches com vencimentos entre três e 30 anos, demonstra a confiança contínua da Berkshire no mercado japonês, onde tem ampliado seus investimentos, incluindo participações em grandes casas de trading e um aporte de ¥300 bilhões na seguradora Tokio Marine Holdings Inc. A emissão atraiu investidores mesmo em um cenário de volatilidade nos títulos do governo japonês, sendo a terceira maior da companhia em ienes. As notas de 10 anos foram precificadas com um spread de 90 pontos-base acima dos títulos de referência, oferecendo um cupom de 3,084%. Analistas destacam que emissores com histórico e exposição ao Japão, como a Berkshire, tendem a trazer mais segurança aos investidores, apesar de as notas de 10 anos da empresa terem sido precificadas com rendimento superior ao de emissores Samurai com rating mais baixo.